第五章　投資估算

第一節(jié)　概述

一、投資估算的范圍與內(nèi)容

1、投資估算：在對(duì)項(xiàng)目的建設(shè)規(guī)模、技術(shù)方案、設(shè)備方案、工程方案及項(xiàng)目進(jìn)度計(jì)劃等進(jìn)行研究并初步確定的基礎(chǔ)上，估算項(xiàng)目投入總資金（包括建設(shè)投資和流動(dòng)資金），并測(cè)算建設(shè)期內(nèi)分年資金需要量的過程。

2、投資估算的范圍：應(yīng)與項(xiàng)目建設(shè)方案設(shè)計(jì)所確定的研究范圍和各單項(xiàng)工程內(nèi)容及工程量為依據(jù)。

項(xiàng)目總投資由建設(shè)投資、建設(shè)期利息和流動(dòng)資金之和構(gòu)成。

3、投資估算的內(nèi)容：總投資=建設(shè)投資+建設(shè)期利息+全部流動(dòng)資金

建設(shè)投資=建筑工程費(fèi)+設(shè)備及工器具購置費(fèi)+安裝工程費(fèi)+工程建設(shè)其他費(fèi)+基本預(yù)備費(fèi)+漲價(jià)預(yù)備費(fèi)

建筑工程費(fèi)、設(shè)備及工器具購置費(fèi)、安裝工程費(fèi)和建設(shè)期利息在項(xiàng)目交付使用后形成固定資產(chǎn)。工程建設(shè)其他費(fèi)用將分別形成固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他資產(chǎn)。

4、建設(shè)投資分類：概算法；形成資產(chǎn)法；靜動(dòng)態(tài)法

（1）概算法：建設(shè)投資=工程費(fèi)用+工程建設(shè)其它費(fèi)用+預(yù)備費(fèi)

工程費(fèi)用=建筑工程費(fèi)+設(shè)備及工器具購置+安裝工程費(fèi)

預(yù)備費(fèi)=基本預(yù)備費(fèi)+漲價(jià)預(yù)備費(fèi)

（2）形成資產(chǎn)法：建設(shè)投資=形成固定資產(chǎn)的費(fèi)用+形成無形資產(chǎn)的費(fèi)用+形成其它資產(chǎn)的費(fèi)用+預(yù)備費(fèi)

形成固定資產(chǎn)的費(fèi)用=工程費(fèi)用+固定資產(chǎn)其它費(fèi)用

固定資產(chǎn)其它費(fèi)用=建設(shè)單位管理費(fèi)+可研費(fèi)用+研究試驗(yàn)費(fèi)+勘察設(shè)計(jì)費(fèi)+環(huán)評(píng)費(fèi)+場(chǎng)地準(zhǔn)備及臨時(shí)設(shè)施費(fèi)+引進(jìn)技術(shù)和引進(jìn)設(shè)備其它費(fèi)+工程保險(xiǎn)費(fèi)+聯(lián)合試運(yùn)轉(zhuǎn)費(fèi)+特殊設(shè)備安全監(jiān)督檢測(cè)費(fèi)+市政公用設(shè)施建設(shè)費(fèi)+綠化費(fèi)

形成無形資產(chǎn)的費(fèi)用=專利權(quán)+非專利技術(shù)+商標(biāo)權(quán)+商譽(yù)+土地使用權(quán)

形成其它資產(chǎn)的費(fèi)用=生產(chǎn)準(zhǔn)備及開辦費(fèi)+樣品樣機(jī)購置費(fèi)+農(nóng)業(yè)開發(fā)荒費(fèi)

預(yù)備費(fèi)=基本預(yù)備費(fèi)+漲價(jià)預(yù)備費(fèi)

土地使用權(quán)的特殊處理：

①在尚未開發(fā)或建造自用項(xiàng)目前，土地使用權(quán)作為無形資產(chǎn)核算；

②房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)開發(fā)商品房時(shí)，將其帳面價(jià)值轉(zhuǎn)入開發(fā)成本；

③企業(yè)建造自用項(xiàng)目將其帳面價(jià)值轉(zhuǎn)入在建工程成本。

工程實(shí)踐中，將土地使用權(quán)直接列入固定資產(chǎn)其它費(fèi)用中。

（3）靜動(dòng)態(tài)法：建設(shè)投資=動(dòng)態(tài)投資+靜態(tài)投資

靜態(tài)投資=建筑工程費(fèi)+設(shè)備及工器具購置費(fèi)+安裝工程費(fèi)+工程建設(shè)其他費(fèi)+基本預(yù)備費(fèi)

動(dòng)態(tài)投資=漲價(jià)預(yù)備費(fèi)

二、投資估算的深度與要求

在前期工作的不同階段，允許投資估算的深度和準(zhǔn)確度不同。

1、投資估算深度：機(jī)會(huì)研究估算誤差±30%以內(nèi)

初步可研（項(xiàng)目建議書）估算誤差±20%以內(nèi)

可研估算誤差±10%以內(nèi)

評(píng)估估算誤差±10%以內(nèi)

2、投資估算必須達(dá)到：

1）工程內(nèi)容和費(fèi)用構(gòu)成完整，計(jì)算要合理、不重復(fù)計(jì)算、既不提高也不降低估算標(biāo)準(zhǔn)，不高估冒算或漏項(xiàng)少算。

2）選用指標(biāo)與具體工程有差異時(shí)，必須進(jìn)行換算或調(diào)整。

3）估算精度滿足前期不同階段的要求

三、投資估算的依據(jù)和作用

（一）投資估算的基礎(chǔ)資料與依據(jù)

1、專門機(jī)構(gòu)發(fā)布的建設(shè)工程造價(jià)費(fèi)用構(gòu)成、估算指標(biāo)、計(jì)算方法，以及其他有關(guān)工程造價(jià)的文件；

2、專門機(jī)構(gòu)發(fā)布的工程建設(shè)其它費(fèi)用估算辦法和費(fèi)用標(biāo)準(zhǔn)，以及政府部門發(fā)布的物價(jià)指數(shù)；

3、擬建項(xiàng)目各單項(xiàng)工程的建設(shè)內(nèi)容及工程量。

（二）投資估算的作用

投資估算是投資項(xiàng)目建設(shè)前期工作中制定融資方案、進(jìn)行經(jīng)濟(jì)評(píng)價(jià)的基礎(chǔ)，以及其后編制初步設(shè)計(jì)概算的依據(jù)。